SOLVAY aikoo jakautua kahdeksi itsenäisesti listattuun yritykseen saadakseen täyden arvon

Solvay ilmoitti tänään, että se tarkastelee suunnitelmia jakaa yhtiö kahdeksi itsenäiseksi, julkisesti noteeratuksi yhtiöksi:

EssentialCo tulee sisältämään johtavat yksittäiset{0}teknologiayritykset, mukaan lukien kalsinoidut soodat ja sen johdannaiset, peroksidit, piidioksidit ja kulutuskemikaalit, tehokkaat kankaat ja teollisuuspalvelut, jotka ovat tällä hetkellä osa yrityksen kemikaalien segmenttiä, sekä erikoiskemikaalit. Näiden liiketoimintojen liikevaihto vuonna 2021 oli noin 4,1 miljardia euroa.

SpecialtyCo sisältää yhtiön nykyisen materiaalisegmentin, joka sisältää sen korkean-kasvun, korkean-marginaalin erikoispolymeerit, korkean -suorituskykyiset komposiitit ja suurimman osan sen ratkaisusegmentistä, joka sisältää kuluttaja- ja teollisuuskemikaalit, teknologiaratkaisut, maut ja funktionaaliset kemikaalit sekä öljyn ja kaasun. Yhdessä näiden yritysten liikevaihto vuonna 2021 oli noin 6 miljardia euroa.

Eron edut

Toteutuessaan erottaminen luo kaksi vahvaa alan johtavaa yritystä, jotka hyötyvät strategisesta ja taloudellisesta joustavuudesta ja keskittyvät omiin liiketoimintamalleihinsa, markkinoihin ja osakkeenomistajien mieltymyksiin. Eron jälkeen kaksi itsenäistä yritystä keskittyvät seuraaviin asioihin:

▲ Keskittyi enemmän strategiaansa ja kasvumahdollisuuksiinsa;

▲ Resurssien yhdistäminen yksilöllisten liiketoimintatarpeidensa täyttämiseksi;

▲ Ottaa käyttöön erilaisia ​​liiketoimintamalleja tarjotaksesi parempaa palvelua asiakkaille;

Eriytetyn pääomarakenteen ja pääoman kallistustavoitteen saavuttaminen;

▲ Edistää kestävän kehityksen hankkeita, mukaan lukien hiilineutraalius vuoteen 2040 mennessä SpecialtyCo ja 2050 mennessä EssentialCo;

Parhaiden kykyjen houkutteleminen ja säilyttäminen omiin yrityksiinsä;

▲ Tarjoa selkeä sijoitusteema ja -visio sopivan pitkän aikavälin -sijoittajakunnan houkuttelemiseksi.

EssentialCo

Avainkemikaalien johtaja, jolla on vahva likviditeetti

EssentialCo hyötyy vahvasta johtoasemastaan ​​toimittaessaan todistettuja keskeisiä teknologioita monille houkutteleville ja vankille loppumarkkinoille, mukaan lukien rakentaminen, kulutustavarat ja autoteollisuus.

Itsenäisenä yrityksenä EssentialCo hyödyntää laajentumis- ja konsolidointimahdollisuuksia vahvistaakseen edelleen johtoasemaansa, mukaan lukien luonnon sooda- ja natriumbikarbonaattiliiketoimintojensa kasvun nopeuttaminen, Aasian ja Tyynenmeren alueen kasvun saavuttaminen ja johtoasemansa laajentaminen integroiduilla peroksidimarkkinoilla. Yhtiö aikoo myös nopeuttaa energiasiirtymistään soodaliiketoiminnasta avainasemaan hiilineutraaliuden saavuttamisessa vuoteen 2050 mennessä. Eron jälkeen EssentialCo vahvistaa toimintamalliaan vahvistamalla kustannusjohtajuutta ja maksimoimalla kassavirtaa.

SpecialtyCo

Johtava erikoiskemikaalien valmistaja, jolla on nopeutettu kasvupotentiaali

Itsenäisenä yrityksenä SpecialtyCo tarjoaa innovatiivisia lisäarvoratkaisuja tukeakseen kestävämpää maailmaa, joka tuottaa yli{0}}markkinoiden kasvua ja vahvaa tuottoa. SpecialtyCo koostuu kahdesta liiketoimintayksiköstä:

1

materiaalia

Materials-divisioona on alan johtava kehittyneiden materiaalien valmistaja, joka keskittyy tarjoamaan asiakkaille uusia ratkaisuja, jotka vastaavat kriittisiin suorituskyky- ja ympäristöhaasteisiin. Materials-divisioonalla on laajin valikoima ainutlaatuisia, patentoituja materiaaleja, jotka perustuvat -suorituskykyisiin polymeeri- ja hiilikuitukomposiittiteknologioihin, ja se on maailman johtava kaikilla ydinmarkkinoillaan. Materiaalisegmentillä on vahva ennätys markkinoiden kasvusta, jota tukevat taustalla olevat megatrenditrendit, kuten sähköistys, kevyt, kestävä liikkuvuus ja digitalisaatio.

Materials-divisioona keskittyy innovaatioihin, vahvaan liiketoimintakykyyn ja ainutlaatuiseen asiakaskuntansa ymmärrykseen. Sen asema on edistettävä sen kestävien ratkaisujen jatkuvaa leviämistä markkinoille auttaakseen asiakkaita saavuttamaan häiritsevää kasvua toimialoillaan (kuljetus, elektroniikka, terveydenhuolto). Divisioona hyötyy lisääntyneistä investoinneista kapasiteettiin, innovaatioihin ja kaupallisiin valmiuksiin tukeakseen markkinoiden-orgaanista kasvua, ylivoimaista tuottoa ja alan-johtavia katteita.

2

Kemikaalien ja luonnonvarojen kulutus

Pääasiassa nykyisestä solvay Solutions -segmentistä koostuvasta Consumer Chemicals & Resources -divisioonasta tulee markkinajohtaja, joka keskittyy luonnollisempien ja kestävämpien erikoisainesratkaisujen toimittamiseen ennakoimalla nopeasti muuttuvia asiakkaiden tarpeita.

Todistetun -kevyen liiketoimintamallin ja taustalla olevien megatremien, kuten ympäristöystävällisten ainesosien ja resurssitehokkuuden, ansiosta divisioona hyödyntää innovatiivisten ratkaisujensa ja sovellusosaamisensa avulla kulutustavarateollisuutta kohti bio-pohjaisia, luonnollisia ja kierrätysratkaisuja. Yksiköllä on mahdollisuus tuottaa vahvaa tuottoa, joka ylittää markkinoiden kasvun.

Yleiskatsaus kaupankäyntisuunnitelmaan

Molemmat yhtiöt ottavat käyttöön räätälöidyt pääomarakenteet, jotka parhaiten tukevat niiden arvonluontitavoitteita. SpecialtyCo pyrkii saavuttamaan vakaan Investment grade -luokituksen. Sillä on taloudellista joustavuutta turvata kasvusuunnitelmien rahoitus. EssentialCo perii varovaisen rahoituspolitiikan varmistaakseen kassavirran tuoton. Solvay SA pyrkii säilyttämään nykyisen sijoitusluokituksensa-, kunnes se hajotetaan. Solvay SA on sitoutunut tarjoamaan nykyisille Yhdysvaltain dollari- ja euromääräisten joukkovelkakirjojen ja hybridilainojen haltijoille mahdollisuuden siirtyä SpecialtyCo:han aikanaan. Suunnitelmana on, että ensimmäinen osinko vastaa Solwayn nyt tarjoamaa tasoa.

Split-suunnitelman mukaan Solvayn osakkeenomistajat säilyttävät nykyiset Solvay-osakkeet, jotka myös jatkavat kauppaa Brysselin ja Pariisin euronext-pörsseissä. Spin-off saavutetaan Solvayn osittaisella irtautumisella, jolloin erikoiskemikaaliliiketoiminta eriytetään SpecialtyCo:ksi. Solvayn osakkeenomistajat saavat SpecialtyCo:n osakkeita omistuksensa suhteessa Solvay SA:ssa. Molempien yhtiöiden osakkeilla on tarkoitus käydä kauppaa euronextissä Brysselissä ja Pariisissa. Yhtiö aikoo järjestää jaon tavalla, joka on verotehokasta-enemmistölle osakkeenomistajista tärkeimmillä lainkäyttöalueilla.

Hallituksen jäsenet, johtoryhmät ja kahden yhtiön nimet julkistetaan myöhemmin.

Kaupan toteutuminen edellyttää yleisiä markkinaehtoja ja tavanomaisia ​​toteutusehtoja, mukaan lukien Solvayn hallituksen lopullinen hyväksyntä, tiettyjen rahoittajien hyväksyminen ja osakkeenomistajien päätös ylimääräisessä yhtiökokouksessa. Kaupan on määrä toteutua vuoden 2023 toisella puoliskolla. Solvayn pitkäaikaisen-pääosakkeenomistajan Solvacin hallitus on vahvistanut tukensa solvay-kaupalle.

Solvay aikoo raportoida sijoittajille SpecialtyCo:n ja EssentialCo:n strategiasta ennen kuin jako saadaan päätökseen.